在共同基金投資領域，股票因其潛在的高回報而仍然是首選。印度互惠基金協會（AMFI）發布的數據顯示，2024 年 11 月股票互惠基金流入金額達 3,592.73 億盧比。這一數字較上月下降 14.1%，10 月流入量為 4,186.54 億盧比。
10月份股票共同基金流入量大幅增加，季增21.69%，達4,188.7億盧比。開放式股票基金連續第44個月保持良好表現，為該行業的整體成長做出了貢獻。本月對所有三個細分市場（小型股、中型股和大型股基金）的需求都很強勁。
大盤基金的流入量大幅增加，上升至 345.2 億盧比。同時，中型基金的淨投資成長了 50%，總計 468.3 億盧比，小型基金吸引了 377.2 億盧比，流入量增加了 23%。股票共同基金的趨勢凸顯了股票作為市場上一種利潤豐厚的投資選擇的持久吸引力。
然而，在股市波動的情況下，重要的是不要低估固定收益共同基金持續可靠的表現。儘管股票貨幣基金越來越受歡迎，但固定收益貨幣基金的潛力卻未被充分認識，這使得它們成為多元化投資組合的重要組成部分。
在談到市場波動和共同基金投資時，Edelweiss Mutual Fund 董事總經理兼執行長 Radhika Gupta 指出，雖然股票回報令人印象深刻，但投資人絕不能忽視固定收益 MF 提供的穩定性。
古普塔在 X 上的一篇文章中表示：“股票回報率非常驚人，但你仍然不能忽視固定收益。我寫了一些想法。”
古普塔表示，這些基金可以平衡股票，提供更低的波動性和更穩定的回報，這對於長期策略財務規劃至關重要。古普塔增加了包括股票和固定收益資產在內的多樣化投資組合，以降低風險並確保績效穩定。
固定收益共同基金可定義為主要將資金投入政府證券、公司債、公司債和其他貨幣市場工具等資產的投資工具。這些基金的主要目標是透過定期支付基金投資組合中持有的證券的利息，為投資者提供穩定的收入流。它們通常被稱為債務基金。
古普塔強調，儘管存在某些相關風險，但與傳統定期存款 (FD) 相比，固定收益共同基金在幫助投資者實現財務目標方面具有明顯優勢。
為什麼固定收益發現比其他發現有優勢
增強的流動性和靈活性：固定收益共同基金(MF) 具有允許部分提取而無需繳納罰款的優勢，而定期存款(FD) 則不同，定期存款(FD) 如果提前提取可能會產生費用並降低迴報。這種靈活性使投資者能夠有效管理短期現金流需求，而不會影響長期成長目標。
稅收效率：固定收益貨幣基金提供遞延稅款，這意味著僅在贖回投資時才徵稅。這種結構允許隨著時間的推移實現複利回報，這與每年對利息收入徵稅的定期存款形成鮮明對比。
穩定且量身定制的現金流量：固定收益 MF 提供可自訂的系統提款計劃 (SWP)，以滿足個人需求。這些SWP可以建立穩定的收入流，同時由於其節稅性質，還可以最大限度地減少整體稅務義務。
更高報酬的潛力：在利率下降的環境下，固定收益貨幣基金可以利用債券價格變動，與傳統金融衍生性商品相比，有可能帶來更高的報酬。
Dal-chawal 基金和市場波動
過去，古普塔主張採取有紀律的長期投資方法，她稱之為「達爾查瓦爾投資」。她建議投資人堅持簡單的核心投資策略來應對市場波動。
古普塔認為，80% 的投資組合由「dal chawal」組成至關重要，代表低風險、可靠的投資，可以支持長期的永續成長。
相反，她警告不要過度依賴她所謂的「泡菜和酸辣醬基金」——這種高風險投資可能會增加興奮感，但如果過度使用，可能會導致財務困難。
古普塔強調了多元化基金在當前市場格局中的重要性，並強調了大量投資於狹隘產業基金的相關風險。
她建議考慮各種基金選擇，例如混合基金、多元化股票基金和其他主動和被動的廣泛投資，以增強投資組合。
